O mercado de activos dixitais e o ecosistema diverso que soporta non van a ningún lado. Ademais da incerteza regulamentaria en curso, a prohibición da cripto en varias áreas xeográficas e o FUD que rodea a tecnoloxía disruptiva da cripto, un dos temas máis discutidos na industria é o consumo de enerxía e enerxía de computación da cadea de bloques.
A tecnoloxía Blockchain é máis coñecida como o libro maior dixital utilizado para crear criptomoedas. Esta capa fundamental forma unha infraestrutura financeira relativamente nova e emocionante.
Blockchain presentouse en 2009 como o libro maior público de Bitcoin. Desde entón deu a luz a miles de activos criptográficos únicos e ricos en valor. Ademais, foi pioneiro nun novo ecosistema de usos en moitos campos, incluíndo cadeas de subministración.
A cadea de bloques é definida pola Axencia da Unión Europea para a Seguridade das Redes e da Información do seguinte xeito:
… un libro maior público que consiste en todas as transaccións que se realizan nunha rede peer-to-peer. É unha estrutura de datos que consiste en bloques de datos ligados... Esta tecnoloxía descentralizada permite aos participantes dunha rede peer-to-peer realizar transaccións sen necesidade dunha autoridade central de confianza e, ao mesmo tempo, confiando na criptografía para garantir a integridade dos datos. transaccións. ENISA (2019).
Os libros de contas Blockchain, a diferenza dos libros tradicionais utilizados durante décadas por gobernos e bancos, son transparentes e descentralizados. De feito, non hai un xestor central exclusivo para o libro maior. As principais funcións deste libro son almacenar, actualizar e verificar transaccións.
Blockchain almacena, comparte e sincroniza datos como "cadeas de bloques" mediante técnicas criptográficas. Os bloques representan un conxunto de transaccións rexistradas e cada novo bloque de transaccións está ligado ao anterior, creando unha cadea de "bloques" en constante crecemento. A creación de cada bloque debe ser aprobada por todos os participantes na rede e este proceso pódese conseguir mediante un 'mecanismo de consenso' que estableza as regras para a verificación e validación das transaccións.
Un dos enfoques máis comúns é a "minería", que depende do mecanismo de proba de traballo (PoW). Con PoW, para engadir un bloque de transaccións a unha cadea de bloques, os participantes da rede compiten para atopar unha solución a un complexo problema matemático baseado en algoritmos criptográficos, e estes participantes da rede son comunmente denominados "mineiros". Despois de que outros participantes da rede validen a solución do mineiro, engadirase un bloque de transaccións á Blockchain.
PoW é un método que permite que Bitcoin, Monero e outros criptoactivos sexan procesados punto a punto, de forma sen intermediación e segura. Non obstante, PoW a gran escala esixe grandes cantidades de potencia informática. Este poder de cálculo só crece a medida que se engaden máis mineiros. A aposta é unha solución máis viable.
Que é Staking?
Podes pensar en apostar como unha alternativa eficiente dos recursos á minería. Este mecanismo baséase en manter criptomoeda nunha carteira en liña que admite o funcionamento e a seguridade dunha rede. Estacar, en esencia, é bloquear activos criptográficos para obter recompensas. Algúns compárao con recibir dividendos da cadea de bloques. Para comprender o que é realmente o replanteo, primeiro é necesario analizar o algoritmo Proof-of Stake.
Proof-of-Stake é un método de consenso diferente do Proof-of-Work. Permite que as cadeas de bloques sexan máis eficientes enerxéticamente mantendo un alto nivel de descentralización.
Proba de participación
A cantidade de potencia de computación necesaria para que funcione correctamente é unha preocupación para moitos da industria.
Os complexos crebacabezas que os mineiros compiten para resolver non son máis que para garantir que a rede sexa segura. Aínda que se podería argumentar que PoW fai un uso excesivo dos recursos dispoñibles, NON fai que este sexa o xeito óptimo de procesar datos.
Proof-of-Stake, pola súa banda, desenvolveuse como unha alternativa para Proof-of-Work (PoW) e deseñouse para resolver algúns dos seus problemas. PoS funciona permitindo que os usuarios da rede bloqueen os seus criptoactivos nun protocolo que, cando chegue un momento determinado, asignará o dereito a que un participante verifique o seguinte bloque.
A cantidade de tokens que posúe un usuario determina a probabilidade de ser elixido para validar unha transacción de bloque. A cantidade de activos apostados determina quen crea un bloque, non a súa capacidade algorítmica, como en Proof-of-Work.
Proof of Stake pode ser unha solución de Blockchain máis complexa e escalable, debido á súa capacidade para extraer unha fracción das transaccións en relación coa súa participación.
Teoricamente, isto significaría que alguén que posúe o 5% (ou menos) de todos os activos criptográficos só pode extraer preto do 5% dos bloques de transaccións. Isto reduce moito a potencia de cálculo necesaria para validar as transaccións.
A escalabilidade de PoS é unha das principais razóns polas que Ethereum migrou a Proof-of-Stake desde Proof-of-Work con ETH2.0.
Proof-of-Stake é usado por algunhas das maiores redes blockchain, incluíndo:
- Etereo
- Cosmos
- Solana
- Cardano
- Avalancha
- Tezos
- Algorand
Proba de participación delegada (DPoS).
A proba de participación delegada (DPoS), unha alternativa ao PoS, permite aos participantes da rede usar os seus saldos de símbolos para emitir votos. O poder de voto é proporcional á cantidade simbólica. Os votos destes tokens utilízanse para elixir varios delegados, que xestionarán a cadea de bloques para os seus respectivos votantes e garantirán o consenso.
Os premios de aposta normalmente distribúense aos delegados electos que os reparten aos seus respectivos electores en proporción ás súas contribucións.
DPoS funciona permitindo que un número menor de nodos valide un consenso determinado. Como resultado, o rendemento da rede mellora e a súa velocidade de procesamento aumenta.
Tron, EOS e Nano son redes blockchain notables que usan DPoS.
Que é Staking?
Ademais do que xa se mencionou, as cadeas de Proof of Work confían nos mineiros para a súa validación e engadir bloques de transaccións á cadea de bloques. As cadeas de proba de participación, por outra banda, validan novos bloques e engádenos á cadea de bloques mediante o staking. Staking é un termo que se refire ao acto de comprometer activos criptográficos a un protocolo criptográfico para recibir recompensas.
Os usuarios que participan en activos nun protocolo contribúen á súa seguridade e reciben fichas nativas como recompensa.
Canto máis altos sexan os bens pignorados, maior será a recompensa. As recompensas de aposta distribuiranse na cadea. Isto significa que as recompensas só poden ser recibidas polo staker e non por ningún terceiro.
Este mecanismo de recompensas de aposta, francamente, constitúe unha proposta de valor brillante para moitos entusiastas dos activos dixitais, xa que permite unha composición consistente de activos e dá vida ao soño empresarial definitivo de "gañar mentres dormes".
Cales son as recompensas?
Como se mostra na imaxe anterior, os activos de proba de participación como Cosmos, Solana Cardano Tezos Polkadot permiten aos usuarios apostar os seus activos e recibir recompensas. Hai esencialmente dous tipos diferentes de recompensa que se poden distribuír.
- Recompensas inflacionarias (Recompensas de aposta)
- Taxas de transacción
Os usuarios apostan activos criptográficos para recibir recompensas de participación con nodos Proof-ofStake. O patrimonio neto total do usuario aumentará se o nodo que delegaron certifica ou asina con éxito os bloques. O usuario podería perder unha cantidade significativa dos seus activos se o nodo non respondeu ou malicioso.
A recompensa de aposta é beneficiosa tanto para o staker individual como para o nodo de protocolo. Por unha banda animan aos usuarios, a cambio de recompensas de tokens nativos, a protexer os seus activos, mentres que por outra aumentan a seguridade e integridade do protocolo. Estas recompensas coñécense como recompensas inflacionarias cando os stakers reciben activos nativos recén acuñados a cambio de ser seleccionados para validar bloques.
Significa, esencialmente, que cada vez que se valida un novo bloque, créanse fichas e entréganse como recompensas de participación. "inflacionario".
En canto ás taxas de transacción, cada transacción ten unha taxa adxunta. Isto facilita que os nós seleccionen as transaccións que deben incluírse no bloque. Todas as taxas recollidas polas transaccións tamén se envían ao nodo.
Nas cadeas de bloques, as transaccións están no núcleo da tecnoloxía. Poden desempeñar moitos papeis diferentes dependendo de como estea deseñado o protocolo. As transaccións poden ir desde contratos intelixentes ata transferencias de tokens. A pesar das diferenzas nos tipos de transaccións, todos agrúpanse nun só bloque.
Podes participar nos replanteos seguindo estes sinxelos pasos
A ferramenta de aposta é un bo investimento para aqueles que teñen activos que están inactivos nas súas carteiras criptográficas e non xeran ingresos pasivos. O replanteo pódese realizar de dúas formas:
- Validación: o mellor para empresas e entusiastas de Blockchain.
- A maioría dos titulares de criptoactivos beneficiaranse da delegación.
Para converterse nun validador nunha rede Proof-of-Stake (PoS), os titulares de activos criptográficos deben apostar os seus tokens en lugar de gastar electricidade, como ocorre co Bitcoin PoW. Os validadores, como se indicou anteriormente, escóllense aleatoriamente para validar e crear bloques. A probabilidade de que se seleccione un validador depende das fichas apostadas. Os participantes de PoS poden votar pola gobernanza na cadea usando os seus tokens apostados.
Os validadores de PoS poden votar usando os seus propios activos para os bloques de transaccións que consideren válidos. A maioría debe aceptar recibir a recompensa da aposta. En caso contrario, os apostantes corren o risco de perder toda a participación. O sistema crea unha infraestrutura que se equilibra fomentando o crecemento dos nodos ao tempo que desalienta o comportamento malicioso.
Tamén é importante lembrar que non todos poden ser validadores dunha rede. Os validadores deben cumprir certos requisitos de protocolo e a barreira de entrada adoita ser alta. Para ser validador pode ser necesario cumprir os seguintes requisitos:
- Requírese un número mínimo de fichas. No caso de ETH2.0, debe facerse unha participación mínima de 32 ETH.
- Instalar unha infraestrutura eficiente e segura.
- Crea un equipo dedicado de enxeñeiros e desenvolvedores que se encarguen de actualizar e desenvolver a infraestrutura.
Delegación
Moitos entusiastas da criptografía poden ter dificultades para xustificar ter grandes cantidades dun único activo dixital. Moitos sistemas de PoS prevén este problema e ofrecen formas para que os propietarios de activos poidan apostar fichas mediante un validador que non executan. Refírese ao proceso de participación de activos mediante un validador, tamén coñecido como delegación.
Ao delegar activos, contribúes á participación do validador a cambio dunha determinada porcentaxe de recompensas de aposta. Un delegado pode depositar tokens nun contrato intelixente e, a continuación, especificar a influencia que lle gustaría dar a un validador na rede. A medida que aumentan as recompensas do proceso de validación, tamén aumentan as recompensas de aposta.
Pools of Stakes
Un pool de participación é unha asociación de propietarios de activos de criptomoneda que combinan os seus recursos e aumentan as súas posibilidades de validar bloques. Os titulares combinan o seu poder de participación nun grupo e reciben recompensas proporcionais á cantidade que contribuíron.
Os provedores de piscina poden cobrar unha taxa adicional ademais das recompensas de participación que se distribúen aos participantes. Isto débese a que a creación dunha piscina require un alto nivel de experiencia e un capital substancial. O protocolo adoita especificar un período de tempo durante o cal se debe fixar a aposta.
Tamén é probable que o grupo de apostas solicite aos participantes que teñan un número mínimo de fichas para poder ser elegibles como contribuíntes. Isto desincentiva calquera comportamento malicioso.
Estacamento de líquidos
Algúns protocolos DeFi están a implementar agora un novo mecanismo de replanteo chamado Liquid Staking, que é unha alternativa aos mecanismos tradicionais que se comentaron ata agora. Liquid Staking describe protocolos que crean representacións simbólicas de activos apostados, que se poden usar para outras aplicacións DeFi.
Liquid Staking é o proceso de creación dun token na cadea de bloques para representar o valor apostado. Isto fai que os activos apostados sexan líquidos e listos para negociar. A representación de participacións tokenizadas tamén permite aos usuarios evitar algunhas limitacións de certas redes, como o período de bloqueo ou desvinculación.
Liquid Staking permite aos stakers aproveitar unha serie de oportunidades, incluíndo investimento e negociación. Crea capital tokenizado que se pode usar para cultivos de rendemento, TAE alta e protocolos de liquidez. A representación de participacións tokenizadas, debido ás súas vantaxes e funcións, estase a converter nunha tendencia popular dentro da industria DeFi. Isto inclúe proxectos como Lido Finance e RocketPool.
Estacamento vs cultivo de rendemento
É fácil sentirse abrumado pola complexidade e as definicións de cripto debido á súa incrible variedade. Aínda que o replanteo, a agricultura de rendemento e outras formas de actividade relacionada coa criptografía comparten semellanzas, tamén son distintas. Isto é para evitar confusións no mundo DeFi.
A aposta, así como o cultivo de rendemento, implica que o usuario proporcione liquidez a cambio de recompensas. O cultivo de rendemento, tamén coñecido como minería de liquidez, defínese como o proceso de proporcionar liquidez para gañar recompensas de "minería". É importante ter en conta que Liquidity-Mining non debe confundirse con Proof of Work Mining, onde os bloques se validan resolvendo ecuacións matemáticas.
Cando os usuarios fornecen liquidez a un protocolo ou intercambio descentralizado, fano proporcionando ETH, por exemplo, para garantir que haxa activos suficientes para facer o intercambio.
O usuario pagará entón a taxa ao protocolo, que á súa vez recompensará ao provedor de liquidez por proporcionar o activo. A agricultura de rendemento, en certo sentido, é bastante similar á aposta, pero en realidade implica o proceso máis dinámico de mover activos de forma activa en torno a diferentes protocolos para esencialmente "cultivar" as mellores recompensas posibles.
A aposta, en xeral, está destinada a investimentos a longo ou medio prazo. As fichas estarán bloqueadas durante un período de tempo determinado. A aposta, en contraste coa agricultura de rendemento, considérase o investimento menos arriscado e máis seguro. Tamén dá como resultado un rendemento medio. Por outra banda, a agricultura de rendemento e a minería líquida conllevan riscos máis elevados, como a perda temporal, polo que adoitan ter algúns dos mellores APY.
No pasado, os usuarios de tokens CAKE que os proporcionaron a PancakeSwap recibiron un APY anual (rendemento porcentual anual) do 95%. Isto é inaudito nas infraestruturas financeiras convencionais. Aínda que a agricultura de rendemento non está exenta de riscos, permite aos investimentos acceder a taxas de ROI que non se coñecen nas infraestruturas financeiras tradicionais.
Consideracións Finais
É un termo que se refire ao acto ou promesa de activos criptográficos para un protocolo de criptomoeda para recibir recompensas. Os usuarios que participan activos nun protocolo contribúen á súa seguridade e reciben fichas nativas como recompensa.
Proof of Stake pode ser unha solución de Blockchain máis complexa e escalable, debido á súa capacidade para extraer unha fracción das transaccións que reflicten a súa propiedade.
Proof-of-Work, aínda que se demostrou como un mecanismo fiable para validar bloques de transaccións, e aínda que moitos defensores de Proof-of-Work consideran que PoW ofrece unha maior seguridade que PoS, non é ecolóxico nin o procesamento. velocidade o máis rápido. A solución de replanteo é menos intensiva en recursos e permite aos usuarios validar as transaccións directamente, xa sexa delegando ou converténdose en validadores de rede.
Os participantes da rede cun capital substancial poderían converterse en validadores de protocolos e gañar unha recompensa de aposta por verificar as transaccións. Ou mesmo poden crear o seu propio grupo de participación e invitar a contribuíntes potenciais a el, cobríndolles unha comisión de xestión.
A aposta é un bo investimento para aqueles que teñen activos que están inactivos nas súas carteiras criptográficas e non xeran ingresos pasivos. Como resultado, a aposta non só ofrece un método de procesamento máis rápido, senón que tamén é unha excelente forma para que os investimentos criptográficos crezan os seus activos netos ao longo dunha perspectiva a medio e longo prazo.